След изпълнения с корекции и поскъпващи кредити месец октомври, ноември приключи доста по-спокойно, ако изобщо може да става дума за спокойствие в момента. Макар и кредитите да продължиха да поскъпват, като цяло цените на заемите останаха почти без промяна. И през изминалия месец кредитите поскъпваха, но промените бяха извършени от по-малък брой банки и не бяха толкова драстични, колкото през миналия месец. Какво се случи всъщност през изминалите 30 дни? Експертите от финансовия портал "Моите пари" са изготвили кратък обзор на динамиката на пазара, довели до актуалните стойности на индексите "Моите пари", отразяващи промените при ипотечните кредити у нас. Econ.bg ви предлага да се запознаете с техния анализ.

Една от важните промени, настъпили в индексите, е напускането на една от банките, включени в състава им – МКБ Юнионбанк. Тя намали процента на финансиране до 60% от стойността на имота. Именно това се оказа ключов момент и банката беше изключена от структурата на индекса. В изчисленията участват само банки, финансиращи над 60% от стойността на имота.

Така структурата на индексите се променя и настоящите им стойности са изчислени на базата на показателите на 14 банки, включени в тях, а не на 15, както беше досега. Поради техническата корекция настоящите стойности на индексите са завишени с около 4 базисни пункта (за лева) и с около 25 базисни пункта (за евро). Размерът на корекцията е в съответствие с теглото на напусналата банка към 30.09.2008 г. Завишенията са прибавени към актуалните стойности на индексите, като те трябва да се приемат като техническо нарастване на индексите, а не като пазарно.

Индекс МОИТЕ ПАРИ – BGN

През ноември той достигна стойност от 11.0000%. Осем базисни пункта е новодобавената стойност към размера му. Подобно нарастване е пренебрежимо малко, за да може да се каже, че реално повишение няма. И е нормално, през изтеклия месец банките основно коригираха други параметри по офертите си (напр. съотношение вноска/доход, процент финансиране) и по-малко лихви. Все пак върху стойността на индекса влияние оказват именнно числовите корекции. Ето как изглеждаха те:

Инвестбанк влошиха своята най-добра оферта с над 4 процентни пункта (п.п.). Причината за това поскъпване е повишаване на лихвата с 3.50 п.п. Таксата за разглеждане на документи също беше завишена. Тя е по-висока вече с 30 евро. Двойно по-висока е таксата за усвояване на кредита и почти двойно по-висока е тази за управление. Макар и поскъпването на офертата да е толкова високо, влиянието върху индекса е минимално. Слабото влияние на банката не успява да пренесе напълно негатива от по-скъпия кредит върху стойността на индекса. Успява да направи това само с 2 базисна пункта.

С влошена оферта беше и Общинска банка. Причината традиционно е ОЛП на БНБ. Той нарасна с 34 базисни пункта и естествено ефект върху офертата имаше. Тя също поскъпна, като размерът на поскъпването е 37 базисни пункта. Въпреки поскъпването на офертата, отражение върху индекса няма.

По аналогичен начин поскъпна и офертата на ПроКредит банк. Тя е с по-скъпа с 10 базисни пункта, а причината за това е плаващият компонент в лихвата – 3-месечният СОФИБОР. За месец той добави 9 базисни пункта и резултатът е посоченото покачване на Годишния процент на разход (ГПР) по офертата.

Следващата банка с поскъпнала оферта е Райфайзенбанк. ГПР по предложението поскъпна с 1.11 п.п. И при тази банка причината е в нарастването на лихвата. От банката я коригираха в посока нагоре с точно 1 п.п.

При СИБанк отпадна офертата с промоционална лихва за първата година и сега най-доброто предложение на банката е с плаваща лихва за целия период. То е по-скъпо с 1.67 п.п. от досегашното.

Корекциите при последната от банките с отчетени промени отново са в посока нагоре. Това е Токуда банк. ГПР по най-доброто й предложение вече струва 1.10 п.п. повече, като причината е обичайната за последните месеци – лихвата. Тя бе завишена с 1 п.п.

Индекс МОИТЕ ПАРИ – EUR

Аналогично на индекса в лева, тенденциите се повтарят и при индекса в евро. За постигането на настоящата стойност на индекса от 9.7906%, влияние оказват шест от банките, включени в изчисляването му. Пет от тях влошават предложенията си и само една ги подобрява.

Първата от банките с по-лоши условия през ноември е Инвестбанк. Тук промените са същите, както при индекса в лева. Офертата поскъпна с над 4 п.п., като причината за това е повишаването на лихвата с 3.50 п.п., двойно по-високата такса за усвояване на кредита, повишените такси за разглеждане на документи и управление. Тази промяна добавя 6 базисни пункта върху стойността на индекса.

Втората банка с поскъпнали кредити е ПИБ. През изминалия месец най-доброто предложение на банката е с 1.83 п.п. по-скъпо от досегашното. И тук причината отново е в лихвата. Тя нараства с 1.65 п.п., като освен върху ГПР по офертата, влиянието се пренася и върху стойността на индекса. В резултат на тази промяна той прибавя 10 базисни пункта към стойността си.

Следващата банка с влошени условия е Райфайзенбанк. ГПР по най-добрата оферта на банката вече е с 1.09 п.п. по-скъпа. Причината за това поскъпване е нарасналата лихва с 1 п.п. Промяната носи нови 9 базисни пункта към стойността на индекса.

СИБанк също не изостава от тенденциите за промяна на условия и по отношение на евровите кредити резултатите не закъсняха. През ноември най-доброто предложение отново е офертата от септември. Изтече промоцията на досегашната най-добра оферта на банката и завръщането към старото предложение вече струва 89 базисни пункта повече. Тежестта на банката в индекса допринася за прибавянето на нови 2 базисни пункта към стойността му.

Последната от банките с влошени условия е Токуда банк. През ноември най-доброто предложение на банката поскъпна с 1.10 п.п., като причината за това е повишената с 1 п.п. лихва. Въпреки това нарастване, банката не оказва негативно влияние върху индекса, като запазва тежестта си в него, без да пренася оксъпяването по офертите си.

Единствената банка с по-добра оферта е ПроКредит банк. През изминалия месец банката подобри ГПР по най-доброто си предложение с 1.02 п.п. Постигането на този резултат се дължи на осезателното намаляване на курса на 6-месечния ЮРИБОР, който е основен компонент в лихвата на банката по еврови кредити. За месец той намаля с 91 базисни пункта. Ефекта върху индекса беше намаляването му с 2 базисни пункта.

Както се вижда, известно успокояване на пазара на кредити се наблюдава. Макар лихвите да продължават да растат, то това се случва в рамки, които не променят драстично пазара. Въпреки числовото нарастване на стойностите на индексите, игнорирайки техническата корекция, можем да заключим, че може би ноември ще е месецът, в който цените на кредитите ще навлязат в период на застой.